Resultados test de estrés bancos UE

Los resultados de los test de estrés de bancos de la UE, de aquellos que han suspendido serán asistidos por los Gobiernos de la UE. Eso es a lo que han llegado los ministros de Economía de la UE para inyectar fondos públicos a los bancos que suspendieron en el segundo test de estres bancos europeos.

Los bancos y cajas que no han logrado pasar los exámenes contarán con un plazo de 3 meses para presentar sus planes de recapitalización. Desde el Ecofin señalan que se llevarán a cabo una serie de medidas correctivas tras los resultados de las pruebas de estrés a la banca europea y los resultados test de estrés cajas de ahorros. Además de las pruebas de estrés bancos Estados Unidos.

Ya de antemano se ha fijado que los bancos que suspendan en estos test de estrés tendrán que implementar medidas, pudiendo ser por si mismos o mediante actuación pública, y con ello cumplir el requisito de capital básico del 5% dentro de un plazo de 3 meses.

Así se ha establecido durante la presidencia de Polonia en la Unión Europea. Asdemás se ha fijado que las subvenciones públicas a la banca tienen que estar en medida respetar las normas establecidas por la UE que fijan las ayudas de Estado, y que como medida dichas entidades que se beneficien deberán reestructurarse y reducir su tamaño. Cada país tratará de solucionar la dificultad de sus entidades y que suspendieron en los los resultados segundo test de estres banca europea.

Lista test de estrés Banca Europea:

Muchos lograron pasar los duros escenarios que incluían pruebas para la ratio de capital core, tier 1. Otras entidades apenas superaron la prueba de estrés.

España:
-Banca March: 23,3%
-Kutxa: 10,1%
-Unicaja, nota: 9,4%
-BBVA: 9,2%
-BBK: 8,8%
-Caja Vital: 8,7%
-Banco Santander: 8,4%
-Caja España-Duero: 7,3%
-Efibanc (Cajastur, Extremadura y Cantabria): 6,8%
-Ibercaja: 6,7%
-La Caixa: 6,4%
-Pollensa: 6,2%
-Marenostrum: 6,1
-Banco Sabadell: 5,7%
-Banca Civica: 5,6
-Ontinyent: 5,6%
-Bankia: 5,4
-Bankinter: 5,3%
-Banco Popular: 5,3%
-Novacaixagalicia: 5,3%
-CatalunyaCaixa: 4,8%
-Unimm: 4,5% necesitaría 85 millones de euros
-Caja3: 4,0% necesitaria 140 millones de euros
-Banco Pastor: 3,3%
-CAM: 3% necesita 947 millones de euros

Alemania:
-Bayerische Landesbank: 7,1%
-Commerzbank AG: 6,4%
-DekaBank: 9,2%
-Deutsche Bank AG: 6,5%
-DZ Bank AG: 6,9%
-HRE Holding AG: 10,0%
-HSH Nordbank AG: 5,5%
-L d b kB li AG: 10,4%
-Landesbank Berlin: 10,4%
-Landesbank Baden-Württemberg:7,1%
-Norddeutsche Landesbank: 5,6%
-WestLB AG: 6,1%
-WGZ Bank AG: 8,7%

Austria:
-Erste Bank Group: 8,1%
-Raiffeisen Bank International: 7,8%
-Oesterreichische Volksbanken AG: 4,5%. Necesitará 170 millones

Bélgica:
-DEXIA: 10,4%
-KBC Bank: 10%

Chipre:
-Marfin Popular Bank: 5,3%
-Bank of Cyprus: 6,2%

Dinamarca:
-Danske Bank: 13%
-Jyske Bank: 12,8%
-Sydbank: 13,6%
-Nykredit: 9,4%

Finlandia:
-OP-POHJOLA GROUP: 9,6%

Francia:
-BNP PARIBAS: nota 7,9%
-CREDIT AGRICOLE: nota 8,5%
-Groupe BPCE: nota 6,8%
-SOCIETE GENERALE: nota 6,6%

Grecia:
-EFG Eurobank Ergasias: nota 4,9%. Necesitará 58 millones de capital adicional
-NATIONAL BANK OF GREECE: 7,7%
-Alpha Bank: 7,4%
-Piraeus Bank: 5,3%
-ATEbank: nota -0,8%. Necesitará 713 millones de euros de capital adicional
-TT HELLENIC POSTBANK: 5,5%

Holanda:
-ING Bank: 8,7%
-Rabobank: 10,8%
-ABN AMRO Group: 9,2%
-SNS Bank: 7%

Hungría:
-OTP Bank: 13,6%

Irlanda:
-Allied Irish Banks: 10%
-Bank of Ireland: 7,1%
-Irish Life & Permanent: 20,4%

Italia:
-INTESA SANPAOLO: 8,9%
-UniCredit: 6,7%
-Banca Monte dei Paschi di Siena: 6,3%
-Banco Popolare: 5,7%
-Unione di Banche Italiane: 7,4%

Luxemburgo:
-Banque et Caisse d’Epargne de l’Etat: 13,3%

Malta:
-Bank of Valletta: 10,4%

Noruega:
-DnB NOR Bank: 9%

Polonia:
-PKO Bank Polski: 12,2%

Portugal:
-Caixa Geral de Depósitos: 6,2%
-Banco Comercial Português: 5,4%
-Espírito Santo Financial Group: 5,1%
-Banco BPI: 6,7%

Eslovenia:
-NLB: 5,3%
-NKBM: 8%

Reino Unido:
-Royal Bank of Scotland Group: 6,3%
-HBSC: 8,5%
-Barclays: 7,3%
-Lloyds Banking Group: 7,7%

Suecia:
-Nordea Bank AB: 9,5%
-Skandinaviska Enskilda Banken AB: 10,5%
-Svenska Handelsbanken AB: 8,6%
-Swedbank AB: 9,4%

Imagen: valormundial

Ranking de Solvencia, según Capital Básico

En esta ensalada que se ha hecho con respecto a fusiones y uniones de cajas de ahorro, bancos y cuanta entidad financiera exista en España, el Banco de España ha informado acerca de las entidades que poseen un mayor capital base, o sea, las que son más solventes.

El Mercado Financiero español no la está pasando bien. La mayoría de las entidades que juegan tienen algún problema de solvencia, debido a las nuevas exigencias de la autoridad regulatoria. En este contexto, desde el mismo Banco de España dicen que será necesaria otra ronda de fusiones o adquisiciones para terminar de acomodar al sistema bancario español.

Los tiempos se acortan para las cajas de ahorro -las que se encuentran en el ojo del huracán-, ya que el 28 de marzo todas aquellas que necesitan recapitalizarse deberán entregar al Banco de España sus planes de viabilidad, que deberán poner en marcha inmediatamente.

Luego de ello, el Banco de España esperará hasta septiembre a que estas entidades hayan obtenido los fondos para llegar al core capital impuesto por el Banco de España. Existe la posibilidad de que las cajas afectadas pidan prórroga: una de tres meses y otra hasta marzo del próximo año si su objetivo es salir a Bolsa.

Y allí se acaba. Las entidades que no puedan capitalizarse a los niveles exigidos serán subastadas al mejor postor. Incluso esta opción está abierta con anterioridad si el Banco de España no aprueba el plan de viabilidad o si sus controles no son satisfactorios.

En definitiva, y volviendo a lo nuestro, aquí le dejamos el ranking de solvencia según el capital básico:

Pero eso no es todo. Como bonus track, aquí le mostramos las peores de todas:

Ahora bien. No todas las entidades que se encuentran en el borde del infierno están en la misma situación. Un claro ejemplo es el Deutsche Bank, cuyos ratios no son buenos, pero cuentan con el respaldo de la casa matriz en Alemania, lo que facilitaría y mucho una supuesta capitalización de la sucursal española.

No tienen tanta suerte las nuevas uniones de cajas de ahorro. Ellas se debaten entre sacar participacion accionaria a los mercados o conseguir el dinero quien sabe de donde. Su situación es mucho más complicada.

Las pruebas de solvencia no producen estres en las entidades españolas

Hoy se publican los resultados de las pruebas de estres de 27 entidades españolas. La expectativa ha ido bajando a medida que se conoció que casi todas ellas están aprobadas y no se esperaba que ningun banco suspenda. Sin embargo, cuatro nuevos grupos de cajas y la fallida CajaSur no han pasado el exame. Esto es, en general, una buena noticia, pero no todo lo que reluce es oro.

Si estas pruebas se realizaran sobre dinero físico, o sobre el oro que mencionamos, sería mucho más fácil determinar la solvencia de cada entidad. Sin embargo, en pleno siglo XXI, el dinero físico se ha transformado en meras anotaciones de cuentas, un montón de números en un disco de algún ordenador que determina cuanto tiene la entidad.

Volviendo a lo nuestro: las pruebas de estres han sido aprobadas por casi todas las entidades españolas, pero esto ha sido gracias a artilugios contables, en donde dependiendo de la cuenta a la que vaya un valor, suma o no para determinar la solvencia. Y evidentemente, la contabilidad ha jugado esta vez a favor de los bancos y cajas de ahorro examinadas. La posición de las cajas de ahorros no aprobadas hubiera sido bastante peor si no contaran con esas ayudas.

¿Como es esto? Muy simple: los cerca de 10.200 millones de euros que el Banco de España ha inyectado en algunas entidades por intermedio del FROB permitirán que la mayor parte de los grupos financieros sometidos a la prueba de resistencia superen holgadamente el requisito del 6% establecido para el Tier 1, lo que se mide como solvencia de primera categoría.

Aquí queda demostrado el artilugio legal: el FROB no es otra cosa que ayudas otorgadas por el Banco de España (en concepto de préstamos) que las cajas de ahorros tendrán que devolver en un determinado plazo y que durante el primer año se les aplica un tipo de interés del 7,75% y el 8,25% a partir de allí.

¿Como es entonces que una deuda conforma parte del capital de una entidad? El BdE ha permitido que esas ayudas se computen como capital de primera categoría. O sea: las entidades se computan como suyo un dinero que es del Estado y que no solo deberán devolver, sino que además pagarán una jugosa suma en concepto de intereses.

Este artilugio contable nos lleva a paradojas como que, el próximo año, luego de devengados los intereses de los préstamos del FROB, el capital subirá por ese solo hecho, al incorporarse los intereses a pagar. ¿Es así? Si una empresa va a la quiebra, ¿se puede computar como activo sus deudas, para repartirlas entre sus acreedores?

La paradoja nos deja una conclusión y una pregunta: a mayor capital inyectado mejor posición tendrán en el ranking de solvencia… ¿pero son las entidades más sanas por esta circunstancia?

Morosidad en Octubre

La crisis financiera nos ha afectado profundamente a todos. Desde que la misma estallara en 2008, la morosidad de los créditos concedidos por los bancos, cajas y cooperativas han marcado una senda de crecimiento mes a mes.

El mes de octubre no ha constituido la excepción. La morosidad del crédito se ubicó en un 4,886%, de acuerdo a los datos publicados por el Banco de España. Estos números son los más altos desde hace más de una década, en concreto, desde agosto de 1996.

En términos interanuales el indicador que mide los impagos de estas entidades financieras ha aumentado un 2,044%, pasando del 2,842% al cierre del mes de octubre de 2008, al actual 4,886%.

Si dejamos de lado los ratios porcentuales y vamos a ver los números en términos nominales, los créditos impagos sumaban 86.535 millones de euros al finalizar octubre.

Dentro del conjunto podemos distinguir que fueron las Cajas de ahorros las que debieron soportar los mayores niveles de morosidad, en particular un volumen de créditos que alcanzó los 46.390 millones.

La tasa de morosidad de los bancos fue algo inferior ubicándose en 4,59%, con un volumen de impagos de 36.428 millones.

Las que fueron menos perjudicadas por la crisis de las hipotecas “subprime”, han sido las cooperativas de crédito, que han sufrido una morosidad de solo 3,85%.